Ученые выяснили влияние новостей на изменчивость фондового рынка России

Ученые из Московского государственного университета имени М. В. Ломоносова выяснили, как влияют тематические новости на изменчивость фондового рынка России. Развитие научной сферы — одна из задач нацпроекта «Наука и университеты».

Представители научно-образовательной школы «Мозг, когнитивные системы, искусственный интеллект» смоделировали изменчивость доходностей ценных бумаг на российском фондовом рынке с учетом поступающих тематических новостных потоков. Авторы провели работу на данных относительно спокойного периода, когда влияние повестки может быть не столь очевидным, но планируют рассмотреть и кризисные времена.

Результат исследования наглядно отображает, что «распространенные» темы составляют привычный для участников рынка новостной фон и слабо влияют на изменчивость, тогда как более редко встречающиеся и, следовательно, несущие больше новой информации темы влияют на изменчивость сильнее. В частности, ученые отметили, что даже большой публикационный поток по «привычным» для участников рынка темам может не оказывать существенного влияния на изменчивость доходностей активов. Поэтому инвесторам не нужно паниковать, видя большое число новостей, например, по экономике России в целом.

«Стоит отметить, что результаты получены на относительно спокойном новостном фоне (на данных за 2021 год). Повторение предложенной методологии на данных нестабильного периода является логичным направлением развития работы. Возможно, в условиях нестабильности, в том числе новостного фона, «распространенные» новости на «привычные» темы будут оказывать более значимое положительное «успокаивающее» воздействие», — рассказала доцент кафедры математических методов анализа экономики экономического факультета Московского государственного университета Ольга Клачкова.

Результаты исследования были опубликованы в Вестнике Института экономики Российской академии наук.

Согласно целям национального проекта «Наука и университеты», Россия должна войти в пятерку стран, ведущих разработки в приоритетных областях. Нацпроекты, инициированные президентом РФ Владимиром Путиным, стартовали в 2019 году.